تحلیل تکنیکال بیت کوین و نشانه های اولیه بهبود بازار

بیت کوین حوالی سقف هفتگی تثبیت شده و قیمت نزدیک 93,500 دلار معامله می شود. این تثبیت کوتاه مدت نشان می دهد که فشار فروش کاهش یافته اما تا وقتی که بیت کوین سطح 98,500 دلار را به سمت بالا نشکند، روند نزولی چند هفته ای هنوز معتبر است.

وضعیت کلی بازار و داده های کلیدی

در حالی که شاخص ترس و طمع به 27/100 صعود کرده و از محدوده «ترس شدید» خارج شده است، اکثر آلتکوین ها همچنان ضعیف به نظر می رسند. شاخص “altcoin season” روی 20/100 ایستاده که نشان دهنده ترجیح سرمایه گذاران به سمت بیت کوین نسبت به ریسک بیشتر آلتکوین ها است.

شاخص های نوسان آپشن ها نیز کاهش یافته اند: شاخص نوسان ضمنی 30 روزه مبتنی بر آپشن های بیت کوین (BVIV) تا 48.44% پایین آمده که پایین ترین مقدار از 14 نوامبر است. کاهش نوسان می تواند نشان دهنده فضای کم تلاطم باشد که از منظر اسپات به نفع سناریوی صعودی تفسیر می شود.

بازار آپشن و تسلط پوزیشن ها

در بازار آپشن در درایبیت، پوزیشن های اختیار فروش (put) همچنان نسبت به اختیار خرید (call) در همه بازه ها پریمیوم قائل می شوند که نشان از تقاضای محافظتی برای نزول احتمالی دارد. با این حال، قراردادهای اختیار خرید (call) روی هدف 100K همچنان محبوب هستند و باز بودن پوزیشن حدود 2.82 میلیارد دلار را نشان می دهد.

شاخص های فنی و سطوح مهم

قیمت بیت کوین در یک ساختار کف های پایین تر و سقف های پایین تر قرار دارد و عبور از 98,500 دلار برای تایید تغییر روند حیاتی است. همچنین توجه به نوسان های اتریوم که تا 72% کاهش یافته نیز مهم است، زیرا کاهش نوسان معمولاً مقدمه فازهای گرانی یا تثبیتی بزرگتر است.

در بازار فیوچرز، میزان اوپن اینترست (OI) در برخی دارایی ها افزایش یافته است؛ برای مثال اوپن اینترست ZEC بیش از 6% رشد داشته و ETH نیز حدود 4% افزایش نشان می دهد که می تواند نشانه ورود فعالیت سفته بازانه باشد. با این وجود، فضای کلی بازار هنوز تمایل به احتیاط دارد.

دامنه حرکتی و پیامد برای معامله گران

کاهش شاخص نوسان و تثبیت زیر مقاومت های مشخص، معامله گران را به بازنگری در اندازه موقعیت ها و استفاده از ابزارهای حفاظتی مانند اختیار فروش (put) یا استراتژی های کال اووررایت سوق می دهد. در عین حال، حفظ مارجین در فیوچرز باید با احتیاط بیشتری انجام شود تا از لیکوییدیتی زنجیره ای جلوگیری شود.

آلتکوین ها، فصل آلتکوین و نمونه های برجسته

علیرغم برخی رشدهای جزئی، بازار آلتکوین ها ضعیف مانده است. شاخص فصل آلتکوین ها به 20/100 سقوط کرده که نشان دهنده تمایل سرمایه گذاران به سمت بیت کوین است. با این حال چند استثنا در 24 ساعت گذشته وجود داشت: TAO، ENA و AVAX بین 4.5% تا 8.5% رشد داشتند.

از سوی دیگر، پروژه هایی مانند Hedera (HBAR) کاهش 3.8% را تجربه کردند که با افت حجم معاملات همراه بوده است؛ حجم 24 ساعته حدود 15% کاهش یافته و به 245 میلیون دلار رسیده است. این تغییرات نشان می دهد که مخاطبان خرد کمتر درگیر موج های سفته بازی شده و بازار به بلوغ بیشتری نزدیک می شود.

فاز اصلاح در کوین های حریم خصوصی

کوین های حریم خصوصی پس از یک رشد قوی از سپتامبر تا انتهای نوامبر وارد فاز اصلاحی شده اند. ZEC در هفت روز گذشته حدود 29.4% و DASH حدود 22% کاهش داشته اند که نشان می دهد بخش هایی از بازار که قبلاً عملکرد برتری داشتند اکنون در حال تعدیل اند.

جمع بندی و نکات معاملاتی

خلاصه اینکه بیت کوین نشانه های اولیه تثبیت و خروج از ترس شدید را نشان می دهد اما برای تایید بازگشت صعودی نیاز به شکست مقاومتی کلیدی 98,500 دلار دارد. معامله گران کوتاه مدت باید به مدیریت ریسک، استفاده از ابزارهای حفاظتی در بازار آپشن و نظارت بر اوپن اینترست در فیوچرز توجه کنند.

برای تحلیل های مرتبط با بیت کوین می توانید مطلب های مرتبط ما را در این بخش دنبال کنید: بخش بیت کوین دیجکس و برای تحلیل های تکنیکال عمیق تر به این صفحه مراجعه کنید: تحلیل تکنیکال دیجکس.

منابع بیشتر و داده های بازار را می توانید در منبع CoinDesk مشاهده کنید.